아마존 RX Pass(처방약 정기 구독) 출시_이거 돈 될까요?

아마존이 월 5달러에 처방약 정기 배송 서비스를 시작했습니다. 

 

아마존이 비용은 줄이고, 매출은 증가시키기 위해서 눈물겨운 노력 중입니다.

 

아마존 Rx Pass 이거 돈일 될까요?

---

Background

아마존이 갑자기 처방약 배송 사업을 시작하는 것은 아닙니다. 아마존은 오래전부터 약국 및 메디케어 사업에 관심이 지대했었습니다. 헬스케어 플랫폼인 아마존 케어, 온라인 약국 필팩 인수, 원격 진료 업체인 원메디컬 인수 등 그동안 많은 노력을 했고, 기본기는 다져져 있는 상태입니다.

 온라인 약국인 필팩 인수가 Rx Pass 서비스의 모태가 된 것 같습니다.

 

 

서비스 개요

1. 저렴한 비용(월 5달러)으로 제네릭 의약품(복제약)을  정기 배송하는 서비스입니다.

2. 고혈압, 당뇨병, 통풍, 고혈압, 탈모, 우울증, 콜레스테롤 관련 약물을 포함해 50개 이상의 약물을 제공하고 있습니다.

 

Rx Pass 이용 조건은?

1. 아마존 프라임 서비스 구독자여야함. (아마존 프라임 구독료 월 $14.99). RxPass만 별도 구독 불가.

2. 미 정부가 주는 의료 보조금으로는 Rx패스 비용을 지불 불가.

3.  현재는 미국 내에서만 가능하며,  불가능한 지역 있음.->캘리포니아, 루이지애나, 메릴랜드, 미네소타, 뉴햄프셔, 펜실베이니아, 텍사스 및 워싱턴 서비스 불가

 

예상 가능 수입 및 신청자 수는?

1. Rx Pass 이용 시 청구 금액 : $179.88 or 139(아마존 프라임 서비스 연회비) + $60 (Rx Pass+??)  => 처방전 1개당 $5인지, 아닌지 초기인 관계로 확인이 어렵습니다.  처방전 개수에 상관없이 $5라고 하면, 믿을 수 없이 저렴한 가격!   처방전 1개당 $5라고 해도 이용은 할 것 같아요.   

2. 현재 아마존 프라임 가입자 수는 2억명 정도로 추정됩니다. 2억 명 중에서 10%만 이용한다고 하면, $1.2B의 신규 매출원이 생기는 것이며, 전체 매출에서 0.24% 정도 차지하네요. 서비스 이용 불가능한 지역이 많기 때문에 목표치를 높게 잡을 수는 없을 것 같습니다.

2억명 중 이용자 수	예상 수입($)	2022년 연매출에서 비중
10%	1.2B	0.24%
15%	1.8B	0.35%
20%	2.4B	0.47%

 

유사한 서비스?

 코스트코 플러스 드럭스라는 서비스가 있다고 합니다.  저렴한 가격을 앞세우는 건 아니지만, 보험 청구를 할 수 있다고 하네요.  회원 수는 100만 명 정도 된다고 합니다. 

---

💐마치며...

 아마존 케어 사업 포기. 10억달러 주고 필팩 인수.  39억 달러에 원메디컬 인수... 버는 건 없이 기업 사냥만 하더니 이제 돈을 좀 벌어보나 싶습니다. 

 장기 복용하는 약 타러 가거나, 사러 가는거 정말 귀찮아요. 제가 미국에 산다면 바로 신청할 것 같아요.  차비며 시간을 고려하면 처방전 건당 $5라도 싼 것 같습니다.

 

 며칠 전에는 아마존에서 아마존 에어도 시작한다는 뉴스가 있었죠. 아마존이 감원도 하고 이것저것 해보려고 노력 중인데, 주가는 참 반응이 없습니다. 

 올해 들어서만 +12%넘는 수익률을 보여주고 있지만, 다른 종목들이 더 많이 회복해 버려서 아마존의 주가는 아직도 갈증 상태입니다. 팬데믹 이전 가격도 회복하지 못했습니다. 

 

 밸류에이션으로 평가하자면, 절대 싸다고 말할 수 없는 종목이 아마존입니다. 하지만, 그렇다고 비싼데 아무것도 없는 기업인가 하면 그건 또 아니라는 거... 숨겨놓은 발톱이 많은 기업입니다.  로봇과 물류 자동화에서 최고라고 생각합니다.

 단기로 보았을 때 (연초 랠리만 고려했을 때...) 엔비디아나 테슬라처럼 핫하게 엮어갈 스토리가 없는 관계로 현재 주가는 지지부진하지 않나 싶습니다.  아마존에 대한 시장의 관심이 필요해 보입니다. ㅎㅎ

 

 아마존 실적은  2월 2일 장 마감 후 발표 됩니다.